Cho bên cấp vốn và nhà đầu tư
Giấy tờ ngắn hạn, hàng hóa thật.
Khoản phải thu thương mại chạy 30 đến 120 ngày và tự hoàn trả khi bên mua thanh toán. Mỗi khoản đứng sau những chứng từ chúng tôi đã xác thực, trên một nền tảng cho bạn thấy chính tài sản đó, không phải bản tóm tắt hằng tháng của nó.
Dành cho nhà đầu tư tổ chức và chuyên nghiệp. Không phải lời chào bán chứng khoán.
Luận điểm
Chính kỳ hạn ngắn là ưu điểm.
Một khoản phải thu thương mại là quyền đòi tiền cho hàng đã được giao. Nó đáo hạn trong vài tuần chứ không phải vài năm, và sự kiện hoàn trả nó là việc bên mua thanh toán một hóa đơn mà chính họ đã phê duyệt, không phải một lần tái cấp vốn, một lần thoái vốn, hay một lần hạ lãi suất.
Điều đó tạo cho một danh mục như vậy một hình dạng khá lạ: nó quay vòng vài lần mỗi năm, định giá lại liên tục, và rủi ro phân tán trên những bên mua cụ thể ở những tuyến cụ thể thay vì tập trung vào một khoản tín dụng hay một nhận định vĩ mô.
Khó khăn chưa bao giờ nằm ở tài sản. Nó nằm ở gánh nặng vận hành: xác thực chứng từ, kiểm tra đối tác, theo dõi tất toán, và về sau chứng minh được đã làm gì, vào lúc nào. Chính phần việc đó là lý do nền tảng này tồn tại.
- Kỳ hạn 30 đến 120 ngày, tự hoàn trả khi bên mua thanh toán
- Phân tán trên nhiều bên mua, ngành và tuyến châu Á – Thái Bình Dương
- Chứng từ và đối tác được xác thực trước khi tài sản được cấp vốn
Cách hoạt động
Từ lô hàng đến tất toán.
Chính đường ống tạo ra hóa đơn cũng là đường ống báo cáo về nó. Không cần đối chiếu giữa một hệ thống tìm kiếm giao dịch và một bản báo cáo cho nhà đầu tư.
- 01
Tìm kiếm và xác thực
Nhà xuất khẩu gửi hóa đơn kèm bộ chứng từ vận chuyển. Các trường được trích xuất và đối chiếu, bên mua được đánh giá, và việc sàng lọc chạy qua một nhà cung cấp chuyên biệt trước khi bất cứ gì đủ điều kiện cấp vốn.
- 02
Cấu trúc và phân bổ
Những khoản phải thu đủ điều kiện được cấu trúc và phân bổ theo phạm vi uỷ thác. Tuyến, kỳ hạn, mức tập trung bên mua và hạn mức ngành được áp dụng như các quy tắc, không phải một lần rà soát định kỳ.
- 03
Cấp vốn và theo dõi
Nhà xuất khẩu giải ngân. Từ đó vị thế được theo dõi: ngày đến hạn, hành vi trả tiền của bên mua, hiệu lực chứng từ, và mọi vi phạm cam kết hay mức tập trung.
- 04
Tất toán và tái đầu tư
Bên mua trả đúng hạn, vị thế đóng lại, và vốn sẵn sàng phân bổ tiếp. Mọi bước đều được ghi lại trên chính tài sản đó.
Đặc điểm tài sản
- 30–120 ngày
- Kỳ hạn điển hình, tự hoàn trả
- Từng tài sản
- Minh bạch, không phải tổng hợp hằng tháng
- APAC tuyến
- Cùng các dòng thương mại OECD xuyên biên giới
- 8+ năm
- Kinh nghiệm tạo lập khoản phải thu phía sau nền tảng
Đặc điểm tham khảo của loại tài sản này, không phải tuyên bố về bất kỳ danh mục cụ thể nào hay dự báo lợi nhuận. Vốn có rủi ro. Không nội dung nào ở đây là lời chào bán, lời mời hay tư vấn đầu tư.
Cơ cấu đáo hạn
Một danh mục luôn quay vòng.
Danh mục khoản phải thu ngắn hạn định giá lại liên tục thay vì đứng yên. Đây là hình dạng của thang đáo hạn, không phải một tuyên bố về danh mục cụ thể nào.
Mỗi cột là hàng hóa đã lên đường và một bên mua đã phê duyệt hóa đơn.
- 0–30 ngày 22%
- 31–60 ngày 34%
- 61–90 ngày 29%
- 91–120 ngày 15%
Phân bố kỳ hạn mang tính minh họa trong loại tài sản này, không phải tuyên bố về một danh mục cụ thể. Vốn có rủi ro.
Bạn thấy được gì
Báo cáo chính là hệ thống, không phải bản sao của nó.
Báo cáo cho nhà đầu tư thường chậm vì nó được lắp lại từ hệ thống vận hành sau khi việc đã xong. Ở đây nó đọc đúng những bản ghi mà đội vận hành đang làm việc trên đó.
- 01 Từng tài sản, riêng lẻ
- Bên mua, nhà xuất khẩu, tuyến, kỳ hạn, ngày đến hạn và trạng thái hiện tại, theo từng khoản phải thu, không gộp thành khoảng.
- 02 Chứng cứ phía sau
- Những chứng từ đã được xác thực, những gì đã trích xuất, ai thẩm định, và họ phê duyệt khi nào.
- 03 Mức phơi nhiễm và tập trung
- Theo bên mua, nhà xuất khẩu, ngành, tuyến và kỳ đáo hạn, tính lại khi danh mục biến động chứ không đợi cuối tháng.
- 04 Hiệu quả tất toán
- Trả đúng hạn, trả muộn, và muộn bao lâu, theo từng bên mua, để một bên trả tiền đang xấu đi lộ ra trước khi thành tổn thất.
- 05 Bản xuất sẵn sàng cho kiểm toán
- Dữ liệu mà kiểm toán viên hay người thanh tra đọc được mà không cần ai giải thích, bao gồm cả quyết định chứ không chỉ số dư.
- 06 Hỗ trợ vận hành
- Đội trade services xử lý xác thực, thẩm định tín dụng và thu hồi, nên một uỷ thác không buộc bạn phải tự xây bộ phận.
Câu hỏi
Bên cấp vốn hỏi gì.
Thực chất cái gì đang được tài trợ?
Một hóa đơn cụ thể cho hàng đã được giao, do một bên mua doanh nghiệp đã xác định nợ, với bộ chứng từ vận chuyển được xác thực trước khi cấp vốn. Không phải một tập hợp khoản phải thu doanh nghiệp không xác định và không phải khoản vay dựa trên bảng cân đối.
Rủi ro tín dụng nằm ở đâu?
Chủ yếu ở việc bên mua có trả hóa đơn hay không, và đó là lý do việc đánh giá bên mua (chứ không phải nhà xuất khẩu) quyết định điều kiện. Việc nhà xuất khẩu có chịu trách nhiệm khi không được trả hay không tùy thuộc hạn mức cơ sở là có hay không có quyền truy đòi; một số cấu trúc dùng bảo hiểm tín dụng.
Cấu trúc cho nhà đầu tư thế nào?
Tùy phạm vi uỷ thác, khu vực pháp lý và địa vị pháp lý của bạn, và đó là một cuộc trao đổi chứ không phải một trang sản phẩm. Không nội dung nào trên trang này là lời chào bán hay lời mời.
Tỷ lệ tổn thất trong quá khứ là bao nhiêu?
Chúng tôi sẽ chia sẻ lịch sử tạo lập giao dịch theo thỏa thuận bảo mật, cùng một buổi rà soát danh mục thực sự. Chúng tôi sẽ không đặt một con số lên trang tiếp thị, vì một con số tách khỏi nhóm kỳ hạn, tuyến và cấu trúc của nó thì không phải thông tin.
Chúng tôi có thể tự đặt hạn mức không?
Có: tuyến, kỳ hạn, mức tập trung bên mua và ngành, cùng tiêu chuẩn chứng từ tối thiểu. Những điều đó trở thành quy tắc nền tảng thực thi vào lúc cấp vốn, không phải hướng dẫn được rà soát về sau.
Bên mua trả muộn thì sao?
Vị thế vẫn mở và hiển thị kèm số ngày quá hạn, hoạt động thu hồi được ghi lại trên đó, và số liệu phơi nhiễm cùng hiệu quả tất toán của bạn được cập nhật. Bạn sẽ không phát hiện vào cuối tháng.
Chúng tôi có cần đội vận hành riêng không?
Không. Xác thực, thẩm định tín dụng, phân tích đối tác, theo dõi tuân thủ và báo cáo đều có thể do đội trade services đảm nhiệm, và phần lớn uỷ thác bắt đầu như vậy.
Bước tiếp theo
Đề nghị một buổi rà soát danh mục.
Cho chúng tôi biết phạm vi uỷ thác, kỳ hạn, quy mô, tuyến và hạn mức tập trung, và chúng tôi sẽ dẫn bạn qua các tài sản đang chạy, lịch sử tạo lập giao dịch, và vị trí cấu trúc sẽ nằm.
- Tài sản thật và chứng từ thật, theo thỏa thuận bảo mật
- Lịch sử tạo lập kèm nhóm kỳ hạn, không phải một con số tiêu đề
- Câu trả lời thẳng về việc phạm vi uỷ thác của bạn có phù hợp